Laboratorio de comparación de estrategias con ley de potencia
La herramienta ejecuta a la vez tres estrategias por percentil de la ley de potencia sobre el mismo historial, con el mismo capital inicial, aportación mensual, comisión y deslizamiento, para que ninguna gane por usar supuestos distintos. Cada una reajusta el modelo cada mes solo con datos pasados y se compara con un DCA con idénticos flujos de caja.
La interfaz interactiva de este laboratorio está en inglés; la guía de abajo describe todas las entradas, el método y los límites.
Datos de entrada
- Ajustes comunes: capital inicial (USD; por defecto 10.000), aportación mensual (USD; por defecto 500), comisión por operación (0–500 pb; por defecto 10) y deslizamiento (0–500 pb; por defecto 5)
- Por estrategia: nombre (hasta 30 caracteres), percentil de compra (1–98), percentil de venta (2–99), % de efectivo por compra (1–100) y % de BTC por venta (1–100)
- Perfiles por defecto: Conservative 15/95, 35 % y 20 %; Balanced 25/90, 50 % y 25 %; Active 35/80, 65 % y 35 %
- Fecha de inicio fija: 01-01-2018; precios semanales desde /api/btc-price-history
Qué muestra
- Curvas de capital de las tres estrategias en un mismo gráfico
- Tabla: valor final, valor del DCA, rentabilidad anual ponderada por dinero, caída máxima, operaciones, comisiones y tiempo de alta exposición
- Exportación CSV de la comparación (incluye el total aportado)
- Botones para crear una instantánea permanente y restablecer los tres perfiles
Cómo usarla
- Fija el capital inicial, la aportación mensual, la comisión y el deslizamiento comunes a las tres estrategias.
- Ajusta percentiles y porcentajes de compra y venta de cada estrategia; el percentil de compra debe ser menor que el de venta.
- Compara las curvas y la tabla completa, no solo el valor final.
- Exporta el CSV o crea una instantánea permanente para conservar la configuración exacta.
- Abre el backtester individual si necesitas el registro detallado de operaciones de una estrategia.
Fórmula
En la primera observación semanal de cada mes: se suma la aportación, se reajusta la ley de potencia con datos anteriores y se calcula el percentil. Compra si percentil ≤ nivel de compra: nocional = efectivo × % de compra / (1 + comisión); precio = cierre × (1 + deslizamiento). Si no, vende si percentil ≥ nivel de venta: cantidad = BTC × % de venta; ingresos = cantidad × cierre × (1 − deslizamiento) × (1 − comisión). El DCA compra cada aportación con la misma comisión y deslizamiento. Rentabilidad anual = tasa r con la que las aportaciones capitalizadas hasta el final igualan el valor final.
Ejemplo
Active tiene 0,5 BTC y el percentil es ≥ 80 → vende el 35 % = 0,175 BTC. Cierre de 100.000 USD con 5 pb de deslizamiento → 99.950 USD. Nocional = 0,175 × 99.950 = 17.491,25 USD; comisión de 10 pb = 17,49 USD; ingresos ≈ 17.473,76 USD.
Cómo interpretarlo
- La columna DCA es igual en las tres filas porque comparten flujos y costes; las diferencias vienen solo de las reglas de compra y venta.
- Valora el valor final junto con la caída máxima, las comisiones y la exposición; una estrategia más prudente puede terminar más abajo.
- Pocas operaciones y alta exposición acercan el resultado al DCA; más operaciones implican más comisiones.
Limitaciones y avisos
- Las tres estrategias comparten los supuestos de la ley de potencia, así que la comparación no demuestra que el modelo siga siendo válido.
- La fecha de inicio está fijada en 2018; el resultado refleja solo ese periodo.
- Probar muchos conjuntos de parámetros sobre los mismos datos aumenta el riesgo de sobreajuste.
Preguntas frecuentes
¿Por qué el DCA es igual para las tres estrategias?
Las tres usan el mismo capital, aportación, fecha de inicio, comisión y deslizamiento, así que la referencia DCA coincide. Es justo lo que se busca: comparar con los mismos flujos de caja.
¿Qué es la rentabilidad anual ponderada por dinero?
Es una tasa anual tipo XIRR que tiene en cuenta la fecha de cada aportación, por lo que no infravalora el resultado como lo haría dividir el valor final entre el total aportado.
¿Por qué no aparecen resultados?
El percentil de compra debe ser inferior al de venta. Si alguna estrategia no es válida se muestra un error; corrige los umbrales y vuelve a mirar.