Ratio largos/cortos
Qué mide
La relación entre las posiciones largas y cortas en contratos perpetuos. Un dominio extremo de los largos suele preceder a una corrección.
Fórmula y umbrales
> 1,5 = exceso de largos (señal bajista); < 0,7 = exceso de cortos (oportunidad de reversión).
Cómo usar este grupo de indicadores
Los indicadores de derivados reflejan el apalancamiento y la dirección del mercado de futuros: tasa de funding, ratio long/short, interés abierto. Muestran quién paga por mantener posiciones y si el apalancamiento se acumula, lo que anticipa el riesgo de liquidaciones en cadena.
Quien opera futuros debería mirarlos antes de abrir una posición: un funding muy alto significa que mantener largos tiene un costo continuo; un interés abierto que se dispara con el precio lateral suele preceder a un aumento de volatilidad, así que conviene reducir el tamaño o ampliar el stop loss con antelación.
Ver también
Otros indicadores de este grupo
Los umbrales de los indicadores son observaciones históricas, no reglas. Varios indicadores pueden contradecirse al mismo tiempo.