加密 APR、APY 与复利计算器

「加密 APR、APY 与复利计算器」使用说明

简要回答：APR 是不计复利的名义年化，APY 是利息再投资后的实际年化收益。APY = (1 + APR / n)^n − 1，n 为每年复利次数。8% 的 APR 按月复利对应 8.30% 的 APY，按日复利对应 8.33%。年化越高、复利越频繁，两者差距越大。

本工具把名义 APR 换算成按年、按月或按日复利的实际 APY，并预测初始本金加上每月固定追加后的长期余额。适合比较以 APR 或 APY 报价的质押、理财和借贷收益。

需要输入

• 初始本金（USD），默认 10,000
• 名义 APR %，默认 8（计算范围限制在 −99% 到 1,000%）
• 投资年数，默认 3（换算为整月，最多 100 年）
• 每月追加（USD），默认 200（负数按 0 计算，不模拟取出）
• 复利频次：每年、每月或每日（默认每日）

会显示什么

• 所选复利频次下的 APY
• 所选月数结束后的最终余额
• 总投入：本金加全部每月追加
• 复利收益：最终余额减总投入

使用步骤

1. 输入初始金额（USD）。
2. 输入产品标示的 APR。
3. 选择产品实际采用的复利频次。
4. 输入投资年数和每月固定追加金额。
5. 查看 APY，并比较最终余额与总投入。

计算公式

r = APR / 100，n = 1、12 或 365。APY = ((1 + r / n)^n − 1) × 100。月数 = round(年数 × 12)。每个月：余额 = 余额 × (1 + r / n)^(n / 12)，然后余额 = 余额 + 每月追加。总投入 = 本金 + 每月追加 × 月数。复利收益 = 最终余额 − 总投入。

计算示例

假设数值：10,000 USD，APR 8%。按年、按月、按日复利的 APY 分别为 8.00%、8.30%、8.33%，不追加时一年后余额约为 10,800、10,830、10,832.78 USD。使用默认值（按日复利，每月追加 200 USD，3 年）：总投入 = 10,000 + 200 × 36 = 17,200 USD，最终余额约 20,822.43 USD，复利收益约 3,622.43 USD。

如何解读结果

• 比较产品应看 APY 而不是 APR：APR 相同但复利频次不同，实际收益也不同。
• 在个位数年化下，从按月改为按日复利增加很少（APR 8% 时为 8.30% 对 8.33%），年化水平本身影响大得多。
• 复利收益体现利滚利和追加资金产生的利息；期限越长，增长越快于本金本身。
• 已知 APY 也可以反推：APR = n × ((1 + APY)^(1 / n) − 1)。

限制与注意事项

• 预测假设整个期限内年化固定不变，而加密理财的年化通常经常变化。
• 只有存入稳定币时，结果才近似对应 USD 价值；存入波动较大的代币时，币价波动可能远超利息。
• 未计入平台违约、智能合约故障、脱锚、锁仓、提币手续费和税费。
• 每月追加在月末计入，从下个月开始计息；即使选择每年复利，工具也按 (1 + APR)^(1/12) 逐月增长余额，因此年中追加的资金比严格一年结算一次时略多。

常见问题

加密货币的 APR 和 APY 有什么区别？

APR 是简单年化，APY 计入了利息再投资的效果。只要一年复利超过一次，APY 就高于 APR。

APR 怎么换算成 APY？

用 APY = (1 + APR / n)^n − 1，n 为每年复利次数。10% APR 按日复利，APY = (1 + 0.10 / 365)^365 − 1 ≈ 10.52%。

APY 越高越好吗？

不一定。异常高的年化往往伴随代币增发、锁仓、平台或智能合约风险，损失可能超过多出的利息。

按日复利差别大吗？

在常见年化下，相比按月复利提升很小：APR 8% 时为 8.33% 对 8.30%。只有年化很高时差距才会明显。